Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Перспективные дивидендные акции РФ. Какие бумаги купить в 2022-м». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
В зоне риска сейчас находятся многие сырьевые компании — это касается и нефтяников, и металлургов. «Северсталь», НЛМК, ММК могут пострадать от снижения цен на сталь на мировом рынке в 2022 году прежде всего из-за нормализации цепочек поставок и действий ФРС США. Их дивидендные доходности могут быть недолговечны.
Лучшие дивидендные акции России
К этой категории относят те компании, которые не прерывают дивидендные выплаты на протяжении долгого времени, а ещё – регулярно увеличивают их размер. Их называют дивидендными аристократами. В США это крупные корпорации, которые соответствуют нескольким важным условиям:
- Рыночная капитализация не меньше $3 млрд.
- Высокая ликвидность бумаги, то есть ежедневный большой объём торгов.
- Выплаты без перерывов более 25 лет.
- Постоянное увеличение фактического размера дивидендов или сохранение его на прежнем уровне. Например, если компания выплатила $0,5 на акцию в прошлом году, то в этом она должна выплатить столько же или выше.
В России нет эмитентов, которые подходят под эти критерии, потому что российский рынок ценных бумаг не имеет такой длинной истории, как американский. Тем не менее можно выделить несколько компаний, которые считаются нашими дивидендными аристократами.
Инвестируя в фондовый рынок вы можете рассчитывать на прибыль не только из-за роста цены акций, но и потому, что вам полагаются дивиденды. Некоторые российские компании в течение многих лет регулярно выплачивали их своим акционерам, обеспечивая тем самым последних дополнительным доходом. Но в связи с тяжелой экономической ситуацией не только в России, но и во всем мире, прогнозы дивидендов российских компаний — вещь неблагодарная, и все чаще и чаще компании отказываются от этого вида поощрений акционера. Так какие в 2022 году дивиденды российских компаний можно получить и какая у них доходность? Ниже представлен список из 15 компаний с лучшей дивидендной доходностью в 2022. Рейтинг составлен исходя из большей потенциальной прибыли, что может получить акционер, а на первых позициях стоят компании, уже утвердившие размеры и сроки выплат.
Как получить дивиденды
Компания выбирает один день в расчетном периоде, в который составляет список акционеров. Этот день называют датой закрытия реестра или датой отсечки. Чтобы получить дивиденды, инвестор должен иметь хотя бы одну акцию после закрытия торгов в день отсечки.
Дата отсечки известна заранее — ее определяет собрание акционеров компании, после решения о выплате дивидендов. Эта информация открыта.
Иногда спрос на дивидендные акции растет за несколько дней до даты отсечки, и цена акции увеличивается, но она падает в момент открытия торгов на следующий день. Этот скачок в цене называется дивидендным гэпом.
Например, Новатэк установил дату отсечки 10 октября 2020 года, это суббота. Последний торговый день, когда будет составлен реестр акционеров, — пятница, 9 октября. Торги на Мосбирже ведутся в режиме T+2. Это значит, что инвестор получает акции через два дня. За пять дней до даты отсечки акции Новатэк выросли в цене на 6%. Сразу после закрытия реестра акции упали на 13,7% за 17 дней.
Дивидендные акции российских компаний
Подбирая дивидендные акции России в текущей экономической и политической ситуации, отталкивайтесь от фундаментальных показателей компаний. Обращайте внимание на наличие дохода на западных рынках, а также специфику сектора. Предприятия, зависимые от экспорта, сейчас могут снизить доходность по дивидендам. В то время как полностью самостоятельные корпорации, работающие на внутреннем рынке, смогут избежать просадок в доходе.
Вы можете дополнительно изучить материал с прогнозом, куда стоит инвестировать на зарубежных фондовых рынках. Есть также статья о лучших акциях из разных секторов. По ссылке только Россия – для инвесторов, которые верят в потенциал российской экономики.
Основные риски, влияющие на дивидендную доходность российских компаний
Выше я уже упоминал, что российские компании платят одни из самых высоких дивидендов в мире. Кроме того, большинство российских фирм довольно ответственно относятся к соблюдению намеченной дивидендной политики. Это позволяет аналитикам и инвесторам прогнозировать размер дивидендов с довольно высокой точностью.
Основным фактором риска, который может существенно повлиять на размер этих дивидендов, является снижение цен на сырье. Большинство перечисленных компаний относятся к сырьевым, так что падение стоимости нефти и газа (основных источников дохода этих фирм) повлечет за собой уменьшение чистой прибыли и, как следствие, снижение выплат акционерам. Из-за этого стоит ограничить долю сырьевых компаний в своем портфеле акций — отведите нефтегазовым фирмам не более 50% от всех акций. Так вы одновременно сможете получить достойную прибыль от подъема цен на сырье и защитите вложения на случай падения стоимости газа и нефти.
Теперь рассмотрим, как выплачивались дивиденды по российским акциям в 2018 и 2017 годах. Я взял лишь несколько компаний, дивидендная доходность ценных бумаг которых была наиболее привлекательной. Для удобства данные свёл в таблицу.
| Название компании | Выплаты за 2017 год | Выплаты за 2016 год | ||
| Дивиденды на одну акцию, руб. | Дивидендная доходность, % | Дивиденды на одну акцию, руб. | Дивидендная доходность, % | |
| МГТС | 231 | 10,36 | 233 | 16,48 |
| Аэрофлот | 12,8 | 9,15 | 17,47 | 7,77 |
| Башнефть | 158,95 | 9,04 | 0,1 | 0,01 |
| МТС | 23,4 | 8,13 | 15,6 | 6,57 |
| Ростелеком | 5,04 | 7,65 | 5,38 | 9,22 |
| Сбербанк | 12 | 6,27 | 6 | 4,91 |
| Газпром | 8,04 | 5,53 | 8,03 | 6,46 |
| Норникель | 607,98 | 5,33 | 446,1 | 5,38 |
| Акрон | 185 | 4,18 | 95 | 2,92 |
| Северсталь | 27,7 | 2,7 | 52,17 | 7,28 |
Если внимательно проанализировать данные, видно, что иногда большим суммам дивидендов соответствует меньшая доходность. Это как раз и связано с ценой акций. Например, у Норникеля сумма выплаты на одну акцию хорошая – 607,98 руб. Но при этом стоимость одной бумаги очень большая – 11398 руб. Поэтому и дивидендная доходность невысокая – 5,33%.
Ростелеком — это крупнейшая государственная телекоммуникационная компания. Стабильности дивидендов компании можно только позавидовать.
Как правило, к дивидендным аристократам относят крупные компании. Но и компании с небольшой капитализацией тоже иногда могут радовать. Здесь нельзя обойти вниманием энергетическую компанию ТГК-1.
Центральный Телеграф – самая дивидендная акция 2019 года
Первую пару строк рейтинга занимают два вида акций Центрального Телеграфа. Это – старейшее российское предприятие, действующее в сфере телекоммуникаций. Его история начинается в далёком 1852 году, но полноценным акционерным обществом Центральный Телеграф стал лишь в 1995-м. На данный момент входит в топ-5 провайдеров Москвы.
25 апреля 2019 г. в компании прошло собрание наблюдательного совета, на котором решались основные вопросы относительно годового собрания акционеров, даты отсечки и распределения прибыли. Согласно постановлению совета, выплаты за 2019 год станут рекордными для компании и составят 63,7 % от выручки по МСФО за 2018 год (2,51 млрд рублей). Таким образом, общий объём дивидендов достиг 1,6 млрд рублей. Эта сумма складывается из 715 млн чистой прибыли за 2018 г. и 885 млн руб. нераспределённой прибыли за предыдущие годы. Для сравнения: 2017 г. компания закрыла с убытком в 214 млн руб.
Списки акционеров были закрыты 19 июня 2019, а все дивиденды выплатят к 1 августа. Держатели как привилегированных, так и обычных акций получат по 7,41 руб. за каждую бумагу. Дивидендная доходность префов составит 35,59%, для «обычки» это цифра немного меньше – 31,8%. Ниже приведён график котировок с 25 апреля по 24 июня. На нём хорошо заметно, как отчёт о невероятно больших дивидендах вызвал скачок в цене, который закончился дивидендным гэпом сразу после отсечки.
Акции с самыми большими дивидендами
Дело в том, что мы, люди постсоветской эпохи, и многие просто не знают, как правильно инвестировать. Дело в том, что есть акции предприятий, которые ежегодно платят своим инвесторам дивиденды. Причем эти дивиденды в процентах весьма неплохие.
К примеру, Сургутнефтегаз по привилегированным акциям выплатил в 2021 году своим акционерам — 14.65% годовых!!! Ни в одном банке вы не найдете вклад с такими процентами. Причем многие акции российских эмитентов за прошедший год даже не прибавили в весе на такую цифру.
Согласитесь, неплохо. Есть и другие российские компании, которые выплатили и выплачивают своим акционерам весьма существенные дивиденды. Но для начала вы должны знать что дивиденды могут выплачиваться не только один раз в год, а гораздо чаще, а могут и вовсе не выплачиваться…
Сколько нужно акций чтобы получать хорошие дивиденды
Дивиденды не сделают вас богатым в один момент. Безумные доходности могут вам гарантировать только мошенники, потому что реальный бизнес компаний не может постоянно расти трехзначными суммами.
Так как на фондовом рынке обращаются огромные деньги, то дивидендная доходность постепенно выравнивается – если компания повышает дивиденды, ее акции больше покупают, их цена растет, а доходность снижается. Как вы помните, доходность это отношение дивидендов к цене акций.
Для российский акций хорошей дивидендной доходностью считается доходность от 7% и выше, для американских – от 3%. В зависимости от ваших предпочтений к риску, вы можете взять более рискованные активы с повышенной текущей доходностью, но подобное вложение может обернуться и потерей денег.
Лучшие дивиденды американских компаний
Здесь такая же ситуация: о предстоящих дивидендах информация регулярно обновляются. Информацию о предстоящих дивидендах и дивидендной доходности вы можете найти на странице дивидендов американских компаний в 2019 году. Также стоит заметить, что американские компании выплачивают ежеквартальные дивиденды. Поэтому на указанную доходность стоит рассчитывать в том случае, если вы держали акции целый год. В 2018 году самые выгодные компании с точки зрения дивидендного инвестора выглядели следующим образом:
| Компания | Тикер | Доходность |
|---|---|---|
| Ford | F | 0.059216 |
| AT&T | T | 0.058031 |
| Altria Group Inc | MO | 0.053335 |
| Verizon | VZ | 0.046601 |
| IBM | IBM | 0.044577 |
| Philip Morris International Inc. | PM | 0.041116 |
| Exxon Mobil | XOM | 0.040547 |
| General Motors | GM | 0.040373 |
| QUALCOMM Incorporated | QCOM | 0.038955 |
| AbbVie Inc. | ABBV | 0.038200 |
| Chevron | CVX | 0.037700 |
| Procter & Gamble | PG | 0.035256 |
| Pfizer | PFE | 0.035204 |
| Coca-Cola | KO | 0.034127 |
| Schlumberger NV | SLB | 0.033750 |
| PepsiCo | PEP | 0.032807 |
| United Parcel Service Inc. Class B | UPS | 0.032177 |
| Broadcom Limited | AVGO | 0.031839 |
| Gilead Sciences Inc. | GILD | 0.031475 |
| Merck & Company | MRK | 0.030508 |
| Cisco | CSCO | 0.030023 |
| Wells Fargo & Company | WFC | 0.028919 |
Как считать доходность
Для начала разберемся, каким образом рассчитываются дивиденды. К примеру, акция компании стоит $100, также она выплачивает дивиденды в размере 1%, то есть $1. Что же будет, если акции подорожают до $150, значит ли это, что и дивиденды должны вырасти на 50%? Увы, нет. Дивиденды выплачиваются по фиксированной сумме. Если компания должна оплатить $1, то его и выплатит.
Например, американский телекоммуникационный гигант AT&T недавно сообщил о своих планах 3 мая выплатить $0,52 на каждую акцию, что составляет 6,92% годовых от ее цены. К тому времени могут, например, появиться слухи об ожидаемом банкротстве компании и цена акций обвалится, или наоборот станет известно о слиянии AT&T с другим гигантом индустрии и цена взлетит. Но это никак не повлияет на обязательства выплатить именно 52 цента.
И в дальнейшем компания не обязана соблюдать тот же уровень дивидендов. Она может его увеличивать или уменьшать. Поэтому, покупая акции с высокой дивидендной доходностью на долгий срок, следует учитывать возможные изменения в доходности.
О том, как компания предпочитает распоряжаться своей прибылью можно узнать в дивидендной политике. Дивидендная политика является частью финансовой политики и утверждается советом директоров компании, где отражаются намерения о распределении прибыли: какая часть пойдет на развитие, а какая на выплату дивидендов. Также указываются условия дивидендных выплат, их размер и периодичность.
Часто в качестве условий выплаты дивидендов выступает долговая нагрузка, которая представляет собой отношение чистого долга к EBITDA. Размер дивидендов может быть фиксированным или рассчитываться как процент от чистой прибыли по МСФО/РСБУ, свободного денежного потока или EBITDA. Чаще всего дивидендные выплаты производятся по итогам года, но некоторые компании выплачивают промежуточные дивиденды.